[导读]:本文(《基金市场月报(8月)——权益市场全面回调与债券型基金的崛起!》)由来自高州的网友投稿,并经由本站(债券资讯网)结合主题:债券市场和权益市场,收集整理了众多资料而成。主要记述了基金,基金收益,债券市场,债券,美股,规模收益,投资等方面的信息。相信从本文您一定可以获得自己所需要的!

一、金融市场概况

当前,美国2000亿美元加征关税即将落地,市场谨慎情绪持续,投资者风险偏好依然受到较大抑制,主要市场表现可概况如下:

1.国内权益市场全面回调;

2.经济下行压力下,行业指数走势暗淡;

3.债市避险情绪得到提振,回暖迹象明显;

4.全球股市分化,美股涨、欧股跌,亚太市场涨跌不一。

国内权益市场全面回调

国内主要市场指数月度(8月)表现:8月市场主要股指全线下挫,较7月跌幅呈扩大趋势。其中跌幅较大指数为,中证1000(-8.74%)、创业板指(-8.07%)、中小板指(-7.99%)、深证成指(-7.77%)、中证50(-7.21%),跌幅均超7%;上证综指(-5.25%)、上证50(-2.78%)由7月的正增长转为负增长。

经济下行压力下,行业指数表现暗淡

经济下行压力下,行业指数表现暗淡

申万一级行业指数表现:分行业来看,上周28个申万一级行业中,仅有通信呈现微幅正增长(0.28%),其余行业指数8月均呈现负增长。其中跌幅较大为,家用电器(-12.14%)、纺织服装(-10.8%)、食品饮料(-10.8%)、传媒(-10.6%)、有色金属(-10.4%)、休闲服务(-10.4%)、轻工制造(-8.8%)、农林牧渔(-8.7%)、电气设备(-8.6%)、公共事业(-8.3%)、汽车(-8.3%)、医药生物(-8.0%)、综合(-8.0%),均呈现8%以上的跌幅。

债市避险情绪得到提振,回暖迹象明显

债市避险情绪得到提振,回暖迹象明显

债市主要指数表现:国家加大中小微企业扶持力度,信用债危机缓和,债券市场回暖迹象明显。上证公司债(0.75%)、中证公司债(0.74%)、上证企业债(0.68%)、上证国债(0.11%)均实现一定程度正增长。

全球股市分化,美股涨、欧股跌,

全球股市分化,美股涨、欧股跌,

亚太市场涨跌不一

海外市场主要指数表现:美股方面,美国三大股指8月表现亮眼,主要受益于美国强劲的经济数据以及9月加息预期的影响,投资者对后市经济发展前景较为乐观。分别实现涨幅,纳斯达克综指涨幅5.7%、标普500涨幅3.0%、道琼斯工业平均指数涨幅2.1%;欧股方面,欧洲央行下调今明两年GDP增速预期,维持今后三年通胀预期不变,欧股8月集体下挫,表现不佳;亚太股市涨跌不一。

二、公募基金市场概况

二、公募基金市场概况

过去一个多月来,市场在底部震荡盘整。从基金仓位情况看,8月份总体保持平稳,风险偏好减弱,债券型基金避险需求提升。

1.公募基金8月发行数量小幅回升,在7月6只战略配售基金的影响消除后,发行份额持续萎缩;

2.市场持续筑底,基金8月份仓位保持稳定,管理规模变化较平稳;

3.市场风险偏好整体在下降,股票型以及偏股混合型基金收益区间继续下探,债券型基金得到市场青睐。

 8月公募基金发行数量小幅回升、发行份额持续萎缩,债券型基金数量、收益显著提升

资管新规出台之后,货币基金规模受限,中长期纯债基金、短期纯债型基金受追捧,月度分别增长30只、4只,规模合计增长125.3亿元,占8月份全市场基金规模增长总值的39.2%。

新发行数量、规模(8月)情况:

新发行数量、规模(8月)情况:基金发行数量较7月有所增加,新成立基金总计58只,其中股票型基金新成立5只、混合型基金新成立23只、债券型基金新成立30只,货币市场型基金新发行0只,另类投资基金新发行0只,QIDD基金新发行0只。但在排除7月份6只战略配售基金的影响后,基金发行份额仍呈现萎缩趋势。

图片

市场持续筑底,基金8月份仓位保持稳定、管理规模变化较平稳

市场风险偏好整体下降,债券型基金得到市场青睐

市场风险偏好整体下降,债券型基金得到市场青睐

基金收益情况统计(8月):股票型以及偏股混合型基金收益区间继续下探,偏债混合型以及混合债券型二级基金月度平均收益仍保持相对平稳态势。

股市继续调整,市场风险偏好整体在下降,在这样的市场环境中,固收类的基金产品比较匹配市场的风险偏好。其中,固收类中长期纯债型基金涨幅明显,月度平均收益3.9%。

三、私募基金市场概况

三、私募基金市场概况

1.国内市场投资情绪低迷,海外市场投资吸引度提升,QDLP试点机构登记数量增速明显;

2.各类型基金月度备案总数量、总规模月度增速减慢;国内经济增长放缓,外部经济环境趋严、投资者信心下挫,私募股权、创业投资基金备案规模大幅下降。

3.暗淡行情下,管理期货、债券基金独放光彩。

海外市场投资吸引度提升,

QDLP试点机构登记数量增速明显

私募基金管理人登记情况:私募证券、私募股权创业投资基金管理人登记数量增速放缓,QDLP试点机构数量明显增加。截至2018年8月底,已登记私募证券投资基金管理人8880家,较上月增加15家,7月份增加38家;私募股权、创业投资基金管理人14538家,较上月增加77家,7月份增加152家;其他私募投资基金管理人773家,较上月增加6家,均为QDLP试点机构,7月份增加0家。

基金月度备案总数量与总规模双下降,

基金月度备案总数量与总规模双下降,

年度增速放缓

月度基金备案总数方面受到国内经济增长放缓,外部经济环境趋严等因素影响,8月基金规模与数量增速较7月明显放缓,基金总体规模与数量趋于平稳。

各类型私募基金月度备案情况:

各类型私募基金月度备案情况:截至2018年8月底,已备案私募证券投资基金36086只,基金规模2.40万亿元,较上月减少79.44亿元,减少0.33%;私募股权投资基金26572只,基金规模7.50万亿元,较上月增加338.84亿元,增长0.45%,7月份上涨3.67%;创业投资基金6050只,基金规模0.81万亿元,较上月增加119.75亿元,增长1.50%,7月份上涨6.51%;国内经济增长放缓,外部经济环境趋严、投资者信心下挫,私募股权、创业投资基金备案规模受到明显抑制作用。其他私募投资基金5993只,基金规模2.09万亿元,较上月减少274.95亿元,减少1.30%。

债券市场和权益市场|基金市场月报(8月)——权益市场全面回调与债券型基金的崛起!

暗淡行情下,管理期货、债券基金独放光彩、股票型基金结构性机会特征明显

年度产品收益率变化:私募产品年度收益在2015年创出阶段性新高23.26%之后,开启一段趋势性回落走势。2017年年度产品收益率出现短暂反弹之后,2018年截至目前收益创出6年来新低-5.97%。

按主题策略比较:

按主题策略比较:年内油价的不断走高以及国内对基础设施建设扶持力度的增大,大宗商品期货市场预期走势显著,投资吸引度提升,权益市场表现惨烈,债市避险需求增加,多因素带动下,私募市场收益两极分化。2018年度收益中,管理期货(3.35%)、中性策略(1.20%)、债券基金(1.00%)、套利策略(0.44%)均实现正收益,而权益市场股票多头(-8.59%)、股票多空(-5.70%)、定向增发(-13.08%)、新三板(-7.21%)策略表现不佳。

各策略产品平均绝对收益率分位值:

各策略产品平均绝对收益率分位值:股票多头策略产品数量仍然占主导地位,前10%分位与75%分位收益分化较大,市场情绪低迷情况下,股市结构性机会特征较为明显;管理期货策略收益空间较大,债券基金整体收益较平稳。

市场总结

市场总结

▶ 国内经济下行压力、贸易战不确定因素影响下,投资者风险偏好受到较大压制。国内权益市场8月全线下挫,债市避险情绪得到提振;

外围市场依然是美股涨、欧股跌,美联储加息预期提振美股以及美国经济向好预期;

▶ 公募基金仓位保持稳定,管理规模变化较平稳,新发行份额持续萎缩,市场风险偏好整体下降背景下,债券型基金得到市场青睐;

▶ 各类型基金月度备案总数量、总规模月度变化趋于平稳,海外市场投资吸引度提升,QDLP试点机构登记数量增速明显,暗淡行情下,管理期货、债券基金独放光彩、股票型基金结构性机会特征依然明显。

债券市场和权益市场视频

20170221《金融市场》:银监会回应——如何保障P2P平台的投资者权益?[金融市场]

拓展阅读

金融市场可以分为货币市场和资本市场,其中货币市场具有( )的特点...:https://www.gaodun.com/q/b02vlu

什么是 权益市场:https://zhidao.baidu.com/question/107604646.html

相关问答

问:什么是权益型债券?如何进行股票交易?

答:权益类的债券,你说的是可转债吗?
股票交易嘛,开个账户就可以了呀!


问:利率在资本市场里跟在货币市场里的对象一样吗? 资本市场里的利率指的是债券这些的利率,货币市场里的

答:资本市场包括长期债券市场和权益性资本市场(股票等),而货币市场主要是指短期债券市场。不同市场中有多少中不同产品就有多少种不同利率,其决定性因素很多,比如风险和期限。但总总的指整个市场的利率要么是一个具有代表性金融资产的利率,也就是基准利率,要么是整个市场利率的均值


问:资本市场、金融市场与货币市场有什么区别和联系

答:一般来说,金融市场就是资金融通的市场。它包括货币市场,资本市场,外汇市场,有时还包括黄金市场。
资金借贷期期限在1年或1年以下的称为货币市场(money market)。它主要包括:同业拆借市场,回购协议市场,票据市场,大额可转让定期存单市场,短期政府债券市场等。
资本市场又称长期资金市场,买卖中长期信用工具、实现较长时期资金融通的场所。金融市场的一个主要环节,泛指资金借贷期长于1年的市场。它可细分为股票市场,债券市场,基金市场,金融衍生工具市场等。
外汇市场,是指从事外汇买卖的交易场所,或者说是各种不同货币相互之间进行交换的场所。
保险市场也属于金融市场的范畴。
总之,以货币为经营对象的市场都可以归入金融市场的范畴。